Previsão de volatilidade para os vértices da estrutura a termo de taxa de juros em reais brasileira

• Main Author: Margueron, Felipe Lourenço
• Other Authors: Escolas::EPGE
• Language: Portuguese
• Published: 2008
• Subjects: Economia; Finanças; Taxas de juros; Risco (Economia); Mercado financeiro
• Online Access: http://hdl.handle.net/10438/340

Made available in DSpace on 2008-05-13T13:48:19Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2159.pdf: 328252 bytes, checksum: e273214af87f816a35e925fa98b52d10 (MD5) Previous issue date: 2006-06-28 === Este trabalho compara diferentes metodologias de previsão de volatilidade para vértices da estrutura a termo de juros em reais e propõe um novo modelo, batizado como COPOM-GARCH, para estimação desta. O modelo COPOM-GARCH se utiliza de duas variáveis dummy, uma no dia de divulgação do resultado da Reunião do COPOM e outra no dia seguinte, para fazer uma melhor previsão da volatilidade tanto nestes dois dias quanto nos dias subseqüentes.