台灣股市崩盤之實證研究 : 以九二四證所稅事件為例
從民國76年至80年之間，美國發生2次崩盤，而我國也發生3次崩盤。藉由整理國外文獻，並且以「77年9月24日證所稅事件」為研究對象，本研究探討崩盤背後的原因及市場現象是否中外一致。 研究範圍包括74 年元月以前便已上市的普通股，一共80個樣本，研究期止於77年11月底，經實證研究後發現了下列數項結論: 一、在崩盤期間，高貝他值股票的下挫幅度較大，而低貝他值股票的下挫幅度較小;但是，股價下拉幅度可被崩盤前貝他值解釋的部份並不高。而且在崩盤期間，貝他值較小的組群，其下跌幅度較小;貝他值較大的組群，其下跌幅度較大;但走相關性不高。所以台灣股布在崩盤期間仍有部份弱式效率性。 二、我國股市在崩盤時存有投...
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國立政治大學
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| Online Access: | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/cgi-bin/cdrfb3/gsweb.cgi?o=dstdcdr&i=sid=%22B2002005109%22. |