風險性溢價之探討-異質條件變異數分析法之台灣實証研究
自從１９７３年以來各國紛紛實施較浮動的匯率制度以來，有關遠期外匯市場是否為 有效率市場的問題，一直為研究者所關切，匯率的變動程度是否過劇及其變動是否可 以預知乃成為近年學者任探討的重點。 已往的若干實証分析結果顯示，遠期外匯市場為非效率的市場，但是對於何種原因是 造成遠期外匯市場非有效率則一直有所爭議，無法得出一致的結論。 近年來若干實証分析顯示，大部份金融資產報酬的條件期望值及條件變異數是隨時間 在變動的。已往由於在計量分析上對於風險變數處理上的困難，通常都假定條件不變 異數是固定的加以分析。這樣的處理方式所得到的結果，並無法真正的解釋現實的情 況。 因此，為了探討金融資產的風險性溢價（RI...
| Main Authors: | , |
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| Language: | 中文 |
| Published: |
國立政治大學
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| Subjects: | |
| Online Access: | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/cgi-bin/cdrfb3/gsweb.cgi?o=dstdcdr&i=sid=%22B2002005693%22. |